El índice combinado es una métrica clave que las compañías de seguros utilizan para medir la rentabilidad y evaluar el desempeño. Esta relación se determina dividiendo la cantidad total de dinero gastado en siniestros y gastos por la cantidad total de primas recaudadas. Es una forma simple de análisis utilizada por una empresa de seguros para evaluar su salud financiera y rentabilidad como una forma de observar su desempeño diario.

Un índice combinado de menos del 100 % indica que la empresa es rentable y está obteniendo ganancias de suscripción, mientras que un índice superior al 100 % significa que la empresa está perdiendo dinero. Los reguladores de la industria de seguros en los Estados Unidos y Canadá exigen que las compañías de seguros mantengan los índices combinados por debajo del 100%.

¿Qué es una relación combinada?

Definición: El índice combinado es un cálculo que compara el desempeño general de una empresa de seguros con sus ingresos. Se compone de dos índices: un índice de pérdida de suscripción y un índice de gastos, que se suman. El índice combinado es una medida clave del desempeño de las compañías de seguros. Se calcula sumando el índice de siniestralidad y el índice de gastos. El índice combinado mide cuánto de cada dólar de prima gasta una compañía de seguros en reclamos y gastos.

El índice combinado, que es simplemente la suma de los gastos y las primas dividida por los ingresos, es la forma en que la mayoría de las compañías de seguros evalúan su desempeño. Debido a que solo incorpora las ganancias obtenidas a través de una gestión eficiente y no tiene en cuenta los ingresos por inversiones, muchas aseguradoras consideran que el índice combinado es el mejor método para evaluar el éxito.

El índice combinado es importante porque muestra cuánto de cada dólar de prima gasta una compañía de seguros en reclamos y gastos. Cuanto más bajo sea el ratio combinado, mejor. Por lo tanto, las operaciones de seguros de la compañía se consideran eficientes si el índice combinado es inferior al 100%.

Fórmula de razón combinada

El índice combinado se calcula sumando el índice de pérdidas técnicas y el índice de gastos.

Ratio combinado = Ratio de pérdida de suscripción + Ratio de gastos

Por ejemplo, si una compañía de seguros tiene un índice de siniestralidad técnica del 10 % y un índice de gastos del 20 %, su índice combinado sería del 30 %. Esto significa que por cada dólar de ingresos, la empresa gasta 30 centavos en reclamaciones y gastos.

También se calcula tomando la suma de las pérdidas y gastos incurridos y luego dividiéndolos por la prima ganada.

Ratio combinado = (Pérdidas incurridas + Gastos de suscripción) / Primas ganadas

Con la ayuda de estas fórmulas, cuenta la rentabilidad de una compañía de seguros.

En el análisis de razones combinadas, las primas de seguro son la cantidad de dinero que los asegurados pagan a las compañías de seguros por su cobertura. Los gastos de ajuste de siniestros son los costos incurridos por las aseguradoras en la liquidación de siniestros. La relación de gastos de ajuste de pérdidas es la relación entre los gastos de ajuste de pérdidas y las primas ganadas. Los gastos operativos son los costos incurridos por las aseguradoras en el funcionamiento de sus negocios. Las primas ganadas son las primas que una aseguradora ha cobrado a los asegurados durante un tiempo.

¿Qué es una buena relación combinada?

Un índice combinado de menos del 100% indica que la empresa es rentable, mientras que un índice superior al 100% significa que la empresa está perdiendo dinero.

Por ejemplo, si una compañía de seguros tiene un índice combinado del 90 %, significa que por cada dólar de ingresos, la compañía gasta 90 centavos en reclamos y gastos. Esto deja 10 centavos de ganancia.

Sin embargo, si una compañía de seguros tiene un índice combinado de 110%, significa que por cada dólar de ingresos, la compañía gasta $1.10 en reclamos y gastos. En este caso, la empresa está perdiendo 10 centavos por cada dólar de ingresos.

¿Cuál es el propósito de la razón combinada?

El índice combinado es importante porque muestra cuánto gasta una compañía de seguros en reclamos y gastos en relación con la cantidad de primas que cobra.

Este índice es utilizado por las compañías de seguros para evaluar su salud financiera y rentabilidad como una forma de ver su desempeño diario. Algunas de las razones por las que la relación combinada se considera importante son:

1. Es un buen indicador de la solidez financiera y la rentabilidad combinadas de una compañía de seguros.
2. Un índice combinado por debajo del 100% indica que la empresa está obteniendo ganancias, mientras que un índice superior al 100% significa que la empresa está perdiendo dinero.
3. El índice combinado se puede utilizar para comparar el desempeño de diferentes compañías de seguros.
4. Es una herramienta útil para que los inversores evalúen la salud financiera de una compañía de seguros.

¿Cómo funciona una relación combinada?

El índice combinado funciona tomando la cantidad total de dinero gastado en reclamaciones y gastos por la cantidad total de primas recaudadas.

Es una forma simple de análisis utilizada por una empresa de seguros para evaluar su salud financiera y rentabilidad como una forma de observar su desempeño diario. Un índice combinado de menos del 100% indica que la empresa es rentable, mientras que un índice superior al 100% significa que la empresa está perdiendo dinero.

Cómo calcular una razón combinada

Hay dos formas de calcular un índice combinado: ya sea tomando la suma de las primas y las pérdidas incurridas o tomando la suma de las primas y los gastos dividida por la prima ganada.

El primer método se calcula tomando la suma de las primas y pérdidas incurridas y luego dividiéndolas por la prima ganada.

El segundo método se calcula tomando la suma de las primas y los gastos y luego dividiéndolos por la prima ganada.

Para calcular una relación combinada, necesitará conocer la siguiente información:

1. El importe total de las primas recaudadas
2. El monto total de las pérdidas sufridas
3. El importe total de los gastos incurridos
4. La prima ganada

Una vez que tenga esta información, puede usar cualquier método para calcular una relación combinada.

Método 1:- Relación combinada = (Primas totales + Pérdidas totales) / Prima ganada

Método 2:- Relación combinada = (Primas totales + Gastos totales) / Prima ganada

Ambos métodos le darán el mismo resultado.

Es importante señalar que el índice combinado no tiene en cuenta los ingresos por inversiones de la compañía de seguros.

El índice combinado es una medida de rentabilidad y no una medida de solidez financiera.

Ventajas de los ratios combinados

Los componentes de la relación combinada pueden analizarse por separado. El índice de siniestralidad técnica es una estadística que mide la eficiencia del proceso de suscripción de una empresa frente a los estándares del sector. Por el contrario, la relación de gastos evalúa qué tan bien la empresa administra sus operaciones generales. El índice combinado es una forma sencilla de evaluar la salud financiera y la rentabilidad de una compañía de seguros.

Se puede utilizar para comparar el desempeño de diferentes compañías de seguros. Es una herramienta útil para que los inversores evalúen la salud financiera de una compañía de seguros.

Desventajas de la relación combinada

El índice combinado no tiene en cuenta los ingresos por inversiones de la compañía de seguros. Es una medida de rentabilidad y no una medida de solidez financiera. Está formado por una serie de elementos. Por lo general, nos concentramos solo en el número CR cuando evaluamos los componentes, pero es importante considerar de qué están compuestos esos componentes. Solo se enfoca en los aspectos financieros del negocio y no tiene en cuenta otros factores.

Limitaciones de la Razón Combinada

Cada uno de los componentes del índice combinado tiene una historia de fondo y debe estudiarse de manera simultánea e independiente para comprender qué es lo que impulsa al seguro a tener éxito o no. Los dividendos de las pólizas se pagan con las primas generadas a partir de los procedimientos de suscripción de la aseguradora.

El índice de siniestralidad mide cuánto dinero pierde una aseguradora por cada dólar de cobertura que ofrece. El índice de ajuste de pérdidas le indica cuánto dinero gasta una empresa para proporcionar un dólar en protección. La relación de costos tiene en cuenta las comisiones, los salarios, los gastos generales, los beneficios y los costos operativos al calcular el volumen de nuevos negocios creados.

Ratio Combinado vs Ratio de Siniestralidad

El índice combinado a veces se confunde con el índice de pérdidas. El índice de siniestralidad es un componente del índice combinado y se calcula tomando las pérdidas totales incurridas divididas por la prima devengada.

El índice combinado, por otro lado, se calcula tomando la suma de las primas y pérdidas incurridas y luego dividiéndolas por la prima ganada. Mientras que el índice combinado incluye tanto las pérdidas incurridas como los gastos incurridos, el índice de siniestralidad solo incluye las pérdidas incurridas. El índice combinado es una medida más completa de la rentabilidad y la salud financiera de una compañía de seguros que el índice de siniestralidad.

¡Conclusión!

El índice combinado es una métrica de rentabilidad utilizada por las compañías de seguros para medir qué tan bien se están desempeñando en sus operaciones diarias. Es una medida de los gastos de suscripción y manejo de reclamos de una compañía de seguros, en relación con las primas que cobra la compañía.

Hay dos formas de calcular un índice combinado: ya sea tomando la suma de las primas y las pérdidas incurridas o tomando la suma de las primas y los gastos dividida por la prima ganada. El índice combinado es una medida más completa de la rentabilidad y la salud financiera de una compañía de seguros que el índice de siniestralidad.

¿Cuáles son sus pensamientos sobre la utilidad de la razón combinada como métrica? ¡Deje un comentario a continuación si tiene alguna idea al respecto!